El Banc d'Anglaterra i el Tresor dels EUA van anunciar aquesta setmana que estan oferint incentius a les institucions creditícies per als préstecs de petites empreses. Però si l'experiència dels EUA és un exemple, els incentius no faran el truc.
Incentius als EUA per a préstecs per a petites empreses
Les petites empreses britàniques diuen que estan fracassades de crèdit. La Gran Bretanya segueix lluitant per recuperar-se de la crisi financera i acaba d'entrar en la seva tercera recessió en els últims cinc anys. Segons un informe de Reuters, la propera fase del "Pla de finançament per al préstec" (FLS) donaria als bancs incentius per concedir préstecs a petites empreses.
$config[code] not foundEl FLS original es va introduir a l'agost de 2012. El propòsit era oferir als bancs incentius per augmentar els préstecs als consumidors i empreses. Però no va funcionar així. Els beneficis van ser vistos pels bancs i els compradors d'habitatge, no petites empreses / pimes.
Sota la darrera iteració, per cada lliura addicional que els bancs presten a petites empreses el 2013, els bancs podran obtenir 10 lliures de finançament de FLS descomptades (és una ràtio 1: 1 per a altres tipus de préstecs en el FLS). L'any 2014, aquesta fórmula es redueix a cinc lliures de fons de descompte per cada una de les lliures addicionals que es presten a petites empreses.
El ministre d'Hisenda, George Osborne, va dir en un comunicat: "Aquesta innovadora extensió ara farà encara més per a les petites i mitjanes empreses …"
No tots estan d'acord. En un article del Guardian, el corresponsal d'economia, Phillip Inman, diu que no passarà massa importància mentre el Royal Bank of Scotland estigui sota restriccions per reduir els seus préstecs. Ell escriu:
"Quan el Royal Bank of Scotland està pressionat per conservar els seus diners en efectiu i reduir els seus préstecs, el que vostè podria preguntar és el punt de funcionaris dins del Banc d'Anglaterra estendre i actualitzar els fons per al pla de préstec (FLS) per encoratjar els petits mercat de préstecs empresarials?
El banc amb seu a Edimburg ja pot reclamar més del 40% dels préstecs comercials petits i mitjans. Amb Lloyds, l'altre banc estatal, domina l'escena i, d'acord amb molts líders empresarials, marca el punt de referència de la indústria. Els criteris de préstec, els càrrecs i les sancions són fixats per RBS, diuen.
RBS vol guanyar diners i només pot fer-ho mitjançant préstecs, però està sota instrucció del Tresor i un nou sistema de regulació bancària per evitar riscos. Una estratègia d'aversió al risc deixa enrere els motius de pimes de risc a favor dels prestataris més segurs, que en aquest cas són grans empreses i propietaris d'habitatges d'alt prestat a valor.
Demana més acció. Cita a John Longworth, cap de Cambres de comerç britànic, que demana el suport d'un banc embrionari de negocis per tal d'oferir més opcions al mercat dels préstecs de petites empreses. Longworth, en el seu missatge de Cap d'Any a principis de 2013, va assenyalar:
"El sistema de finances empresarials de Gran Bretanya és poc funcional i limita el creixement i hi ha una necessitat urgent que un empresari pacífic proporcioni empreses innovadores, noves i en creixement, així com aquelles empreses en recuperació, accés als nivells de finançament que necessiten per créixer i evolucionar. "
Temes de l'experiència dels EUA
Per a molts de nosaltres aquí als Estats Units, pensar que un banc és responsable del 40% dels préstecs de negocis petits de la nació és incòmode. És cert que la indústria bancària s'ha consolidat aquí als Estats Units durant dècades. Tot i així, encara tenim un banc diferent a cada racó. Tenim la sort de tenir tantes opcions.
Tot i així, els bancs dels Estats Units semblen estar fent menys préstecs de negocis petits, segons dades de FDIC entre 1995 i 2012. Tal com assenyala el professor Scott Shane, un dels motius és que els grans préstecs comercials són més rendibles que els préstecs de petites empreses.
Els préstecs a petites empreses són més arriscats, fent que les carteres de préstecs de petites empreses siguin menys rendibles. Els préstecs de petites empreses són més difícils de subscriure a causa d'una escassetat d'històries de crèdit públics i d'estats financers sòlids per part de les petites empreses. Els actius per assegurar aquests préstecs són prims. Les taxes de fracàs de les petites empreses no ajuden als prestadors a dormir millor a la nit.
Alguns propietaris de petites empreses simplement no es molesten en sol·licitar préstecs comercials. O donen un cop d'ull a la paperassa i assumeixen (amb raó o incorrecta) que seran rebutjats. Així que corren les seves targetes de crèdit o aprofiten els seus préstecs de renda variable en el seu lloc, i no obtenen suficients fons d'aquesta manera.
Però, per què no ajudarien els incentius del govern, pregunten?
Aquí als Estats Units, hem tingut una experiència recent amb incentius governamentals per augmentar els préstecs de petites empreses, i no era bonic. Només aquest mes, un informe de l'inspector general va revelar que molts bancs que rebien diners d'un govern especial del Fons de Préstecs per a Petites Empreses van utilitzar aquests diners per pagar el deute del rescat, en lloc d'augmentar els préstecs de petites empreses. Segons l'informe, no hi va haver penalització si no es prestaven.
No hi havia supervisió reglamentària per determinar si els plans dels bancs beneficiaris per augmentar els préstecs per a petites empreses eren assolibles. Alguns dels bancs no estaven en condicions d'augmentar molt els seus negocis.
Si l'experiència dels EUA és qualsevol indicació, el corresponsal de la Guàrdia i el cap de Cambres britànics tenen un punt. Per augmentar les petites empreses, es demana una visió més gran i diferent. Els incentius sols no ho faran perquè no solucionen els problemes fonamentals subjacents amb els préstecs de petites empreses.
Es requereixen nous enfocaments innovadors
El que es necessita són nous enfocaments que afronten directament els reptes dels préstecs a les petites empreses. Les petites empreses a tot arreu necessiten programes de finançament més innovadors que encara equilibren la subscripció responsable.
Els termes d'amortització dels préstecs ampliats per a petites empreses, més centrar-se en els microcrèdits (i redefinir els microcrèdits com a $ 200,000, perquè després de tot, $ 10,000 o fins a $ 50,000 no surten molt lluny), perdent restriccions de crowdfunding, més programes recolzats per empreses exitoses i empresaris (com el programa "Amenaçant el somni americà" de Samuel Adams i el programa de capital d'Amazon per als comerciants d'Amazon) que combinen supervisió de mentors amb finançament i l'expansió de programes com Accion microloans; aquí als Estats Units cal fomentar aquests i altres enfocaments innovadors.
Una altra ajuda seria que hi hagi més programes educatius dirigits a petites empreses per ajudar-los a comprendre el nivell de crèdit empresarial. Molts propietaris de petites empreses dels Estats Units estan en la foscor sobre com construir un historial de crèdit per als seus negocis (enfront de si mateixos personalment).
Canvieu el paradigma i podeu obrir l'accés de les petites empreses al finançament d'operacions i expansió. Mantingui el mateix i l'estat dels préstecs de negocis petits serà més del mateix.
3 Comentaris ▼
